推荐逻辑 计算机:道通科技,688208.SH——2025年1-3月,公司数字维修业务(不含软件)实现营业收入7.31亿元,同比增长约24%,其中TPMS系列增长约60%。数字能源业务(不含充…
2025年上半年医药生物板块迎来拐点与结构性行情,持续关注创新药及其产业链、AI医疗、脑机接口等方向结构性机会: 2025上半年A股、港股医药生物指数涨幅居前,大幅跑赢大盘…
行业事件 2025年上半年的国防军工行业可谓变化较大,从春节后力争完成十四五规划动员令下产业层面的订单反转,到印巴冲突下中国装备首次取得海外优秀战果,内外需同时迎来较…
固态电池具备高能量密度&高安全性,未来应用场景广阔。固态电池与液态电池的本质区别在于电解质的形态,全固态电池具备高能量密度、高安全性等优势,当前半固态电池开启规模化装…
人形机器人:全球整机进入量产元年,重视供应链定点及零部件增量变化。1)整机:年初特斯拉Musk给予全年5000-10000台机器人量的预期,供应链Tier1/2均陆续有小批量订单在下达,2…
固态电池作为未来产业发展的基石,在各项参数上对比传统液态电池有较大提升: 固态电池是新一代革命技术,在安全性、能量密度和寿命方面显著优于液态电池。目前半固态电池已…
投资要点 AI应用即将进入快速成长期。当前AI应用发展的先决条件已成熟:一方面,信息技术逐代堆叠,算力、网络通讯等基础设施已满足AI发展的需求;另一方面,大模型调用成本…
投资逻辑: 当前世界正处于百年未有之大变局,大国博弈加剧,地缘局势紧张,军购需求旺盛。1)主要国家大幅增加军费开支/国防预算:地缘冲突是军费增长的催化剂,亦是军贸订…
投资逻辑: 冷却系统是数据中心主要组成部分之一,其本质是保障芯片及服务器稳定运行:对于数据中心而言,可靠性和正常运行时间是首要关注点,其中电子设备的安全较大程度取…
事件 新易盛发布2025半年度业绩预告:2025年1月1日至2025年6月30日,预计实现归母净利润37亿元-42亿元,同比增长327.68%-385.47%;预计实现扣非后归母净利润36.91亿元-41.91…
人形机器人已进入技术集中突破和应用初步试水的关键发展阶段。历经多年发展及技术迭代,在巨大的潜在市场需求牵引以及人工智能技术深度赋能的带动下,人形机器人已进入智能化发…
投资逻辑 为什么需要高温超导材料?(1)什么是超导材料?超导材料是指在满足临界条件时(临界温度Tc、临界磁场Hc、临界电流Ic),电阻突然变为零的材料,在可控核聚变、超…
RWA:连接传统与未来 RWA通过代币化技术释放资产流动性、降低门槛并引入智能合约机制,使个人和机构都能以前所未有的方式参与金融系统,推动全球金融基础设施迈向更加开放、…
投资要点 事件:2025/7/10,公司发布2025年半年度发电量完成情况公告。 2025H1发电量稳增,乌东德来水偏丰、三峡来水偏枯:2025年上半年,乌东德水库来水总量约399.64亿…
7月10日,上海市国资委党委召开中心组学习会,围绕加密货币与稳定币的发展趋势及应对策略开展学习。此前7月2日,上海数据交易交所在财政部主管的中央级财经媒体发表署名文章《RD…